閑錢理財之選 中銀月月鑫30天發(fā)行中

　　近年來，權(quán)益市場震蕩、存款利率持續(xù)下調(diào)，相比之下，債市整體表現(xiàn)較為亮眼，中證全債指數(shù)近一年收益率超6%（數(shù)據(jù)來源：中證指數(shù)，截至日期：2024年3月28日）。與此同時，Wind數(shù)據(jù)顯示，截至3月26日，3月新成立債基規(guī)模超一千億元，足以看出投資者對債券類產(chǎn)品的偏愛。

　　作為一只純債基金，中銀基金旗下中銀月月鑫30天滾動持有債券基金（以下簡稱：中銀月月鑫；基金代碼：A類：021119 ；C類：021120）的發(fā)行，為投資者的理財需求提供了更加豐富的選擇。

　　從長期視角下看，純債基金總體表現(xiàn)較為穩(wěn)健，堪稱資產(chǎn)配置的“避風(fēng)港”，更符合利率下行大背景下投資者對投資產(chǎn)品兼具低波動與收益的期望。Wind數(shù)據(jù)顯示，近10年來，短期純債型基金指數(shù)的年化收益率為3.54%，中長期純債型指數(shù)的年化收益率為4.98%（數(shù)據(jù)來源：Wind，統(tǒng)計區(qū)間：2014年3月10日—2024年3月8日）。

　　據(jù)悉，中銀月月鑫只選AA+以上高評級純債，不投資于股票資產(chǎn)，也不投資于可交換債券、可轉(zhuǎn)換債券（可分離交易可轉(zhuǎn)債的純債部分除外），力爭追求較低風(fēng)險和較低的收益波動。

　　值得注意的是，中銀月月鑫還設(shè)置了30天滾動持有期，每個運(yùn)作期到期日，基金份額持有人可提出贖回申請，且到期贖回?zé)o費(fèi)率。這樣的設(shè)置能夠減少交易成本，淡化擇時，進(jìn)而提高持有體驗?？傮w適合偏好較低風(fēng)險，希望增厚閑錢或者底層賬戶投資收益的投資者。

　　除了關(guān)注產(chǎn)品的投資策略，對基金產(chǎn)品而言，經(jīng)驗豐富的基金經(jīng)理也非常重要。

　　據(jù)了解，中銀月月鑫30天擬由中銀基金旗下兩位基金經(jīng)理林炎濱、白潔聯(lián)手共同管理。其中，基金經(jīng)理林炎濱擁有13年證券從業(yè)經(jīng)驗、3年基金管理年限，他有著豐富的信用研究經(jīng)驗，擅長信用債行業(yè)選擇與債券挑選，以及發(fā)債主體與債券的全面評估和投資。他管理的中銀季季享90天滾動持有中短債發(fā)起式A，截至2023年年末，近一年收益率為5.49%，同期業(yè)績比較基準(zhǔn)為3.19%，超額收益為2.30%，業(yè)績表現(xiàn)突出，在銀河證券的排名中位居同類第一（1/143）。（同類指“債券基金—純債債券型基金—中短期純債債券型基金（A類）”，數(shù)據(jù)來源：銀河證券，截至日期：2023年12月31日；產(chǎn)品業(yè)績來源：基金定期報告，截至日期：2023年12月31日）

　　另一位基金經(jīng)理白潔擁有20年證券從業(yè)經(jīng)驗，擔(dān)任基金經(jīng)理超過14年，她具有豐富的貨幣基金和純債基金產(chǎn)品執(zhí)掌經(jīng)驗，擅長管理各類封閉期限債基。

　　面對債券市場，林炎濱表示，短期整個經(jīng)濟(jì)基本面內(nèi)生動能的核心矛盾沒有發(fā)生變化，債券市場的核心矛盾沒有變，央行政策利率的預(yù)期一直存在。他管理純債基金的整體運(yùn)作思路是順市場而為，最主要就是不斷提高流動性，如果市場出現(xiàn)調(diào)整，能夠掉頭進(jìn)入防御階段。

　　業(yè)績回顧：中銀季季享90天滾動中短債A于2022年9月7日成立，范靜、林炎濱于成立起管理該基金?；鸹貓?業(yè)績基準(zhǔn)回報分別為：自成立至2022年12月31日-0.93%/0.04%，2023年5.49%/3.19%。中銀季季享90天滾動中短債C于2022年9月7日成立，范靜、林炎濱于成立起管理該基金?；鸹貓?業(yè)績基準(zhǔn)回報分別為：自成立至2022年12月31日-0.99%/0.04%，2023年5.29%/3.19%。

　　兩位基金經(jīng)理均無在管同類產(chǎn)品。同類指“債券基金—純債債券型基金—中短期純債債券型基金”。

　　風(fēng)險提示：基金有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎?；鸸芾砣艘勒浙”M職守、誠實信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但不保證本基金一定盈利，也不保證最低收益。在少數(shù)極端市場情況下，基金投資存在損失全部本金的風(fēng)險。基金的過往業(yè)績并不預(yù)示其未來表現(xiàn)，基金管理人管理的其他基金的業(yè)績并不構(gòu)成對本基金業(yè)績表現(xiàn)的保證。請投資者在進(jìn)行投資決策前，仔細(xì)閱讀基金合同，招募說明書、產(chǎn)品資料概要等文件，了解基金的具體情況，根據(jù)自身投資目的、投資期限、投資經(jīng)驗、資產(chǎn)狀況等判斷基金是否和投資者的風(fēng)險承受能力相匹配，并按照銷售機(jī)構(gòu)的要求完成風(fēng)險承受能力與產(chǎn)品風(fēng)險之間的匹配檢驗。

（文章來源：金融投資報）

(原標(biāo)題：閑錢理財之選，中銀月月鑫30天發(fā)行中)

(責(zé)任編輯：91)