堅(jiān)守金融為民初心，中加基金深耕固收領(lǐng)域創(chuàng)造長(zhǎng)期價(jià)值

　　作為專業(yè)能力突出的資管機(jī)構(gòu)，公募基金始終踐行普惠金融的責(zé)任與價(jià)值，錨定打造一流投資機(jī)構(gòu)的更高目標(biāo)，逐步提升服務(wù)客戶財(cái)富管理需求的能力。這其中涌現(xiàn)出不少實(shí)現(xiàn)良性發(fā)展的基金公司，早期起步的大公司自不必說(shuō)，就是近十年的基金公司，同樣不乏優(yōu)秀樣本。以銀行系公募基金公司中加基金為例，不僅公募管理規(guī)模已突破1400億元，處于行業(yè)中上水平，還基于與股東北京銀行的稟賦協(xié)同，以優(yōu)異業(yè)績(jī)成為固收領(lǐng)域的嶄露頭角者。銀河數(shù)據(jù)顯示，截至2023年末中加基金主動(dòng)債券投資管理能力近8年排名全市場(chǎng)第2名。

　　這背后是，中加基金在其11年發(fā)展歷程中始終秉持對(duì)持有人勤勉盡責(zé)的態(tài)度，發(fā)揮資管機(jī)構(gòu)專業(yè)能力，逐步構(gòu)建以固收投研為核心的競(jìng)爭(zhēng)力優(yōu)勢(shì)，長(zhǎng)期堅(jiān)持“與投資者共成長(zhǎng)”。在固收投資、研究、信評(píng)團(tuán)隊(duì)緊密配合下，中加基金固收投資多年保持“零踩雷”，秉承“忠您所托、信賴有加”經(jīng)營(yíng)理念，通過(guò)1個(gè)BP、1個(gè)BP地把投資收益摳出來(lái)，最終贏得投資者“芳心”。未來(lái)，中加基金將以數(shù)字化轉(zhuǎn)型為統(tǒng)領(lǐng)，著力打造股債雙輪驅(qū)動(dòng)，不斷強(qiáng)化人才梯隊(duì)建設(shè)，持續(xù)為廣大投資者創(chuàng)造長(zhǎng)期穩(wěn)健回報(bào)。

形成“金字塔”式固收產(chǎn)品體系

　　中加基金于2013年由北京銀行發(fā)起成立，是國(guó)內(nèi)第三批商業(yè)銀行設(shè)立基金公司試點(diǎn)中的首家銀行系公募。北京銀行設(shè)立中加基金，初衷是發(fā)揮公募基金的特點(diǎn)和優(yōu)勢(shì)，提供更加豐富的資產(chǎn)配置工具，使客戶在北京銀行集團(tuán)內(nèi)享受到一站式綜合金融服務(wù)，持續(xù)打造全生命周期的財(cái)富管理平臺(tái)。中加基金成立以來(lái)，秉承北京銀行穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)特色，充分發(fā)揮銀行系公募基金公司優(yōu)勢(shì)，推出系列穩(wěn)健產(chǎn)品、成立養(yǎng)老FOF基金、運(yùn)作綠色策略產(chǎn)品、發(fā)行科技主題基金等多項(xiàng)舉措服務(wù)廣大投資者，以數(shù)字化轉(zhuǎn)型賦能業(yè)務(wù)貫穿中加基金發(fā)展始終。

　　“與投資者共成長(zhǎng)”是中加基金高質(zhì)量發(fā)展的應(yīng)有之義。中加基金在過(guò)往11年發(fā)展中，逐步構(gòu)建了以固收投研為核心的競(jìng)爭(zhēng)力優(yōu)勢(shì)，在持續(xù)布局純債基金的基礎(chǔ)上，相繼開(kāi)發(fā)中短債基金、一級(jí)債基、二級(jí)債基、偏債混合等不同細(xì)分策略的穩(wěn)健固收產(chǎn)品，涌現(xiàn)出中加純債債券、中加豐潤(rùn)純債債券、中加豐澤純債債券、中加聚安60天滾動(dòng)持有中短債發(fā)起式、中加聚享增盈債券等一批代表作。銀河數(shù)據(jù)顯示，截至2023年末中加基金主動(dòng)債券投資管理能力近8年排名全市場(chǎng)第2名。依靠良好的穩(wěn)健業(yè)績(jī)，中加基金的公募產(chǎn)品同期為投資者累計(jì)分紅約160億元，排名行業(yè)第33位。

　　目前，中加基金打造了“金字塔”式的固收產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，由四層不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征的產(chǎn)品構(gòu)成。其中，貨幣和中短債基金兼具高流動(dòng)性和低風(fēng)險(xiǎn)性，是中加基金“固收金字塔”的堅(jiān)實(shí)底座；底座往上，是由中加純債、中加豐潤(rùn)純債、中加豐澤純債等中長(zhǎng)期純債基金構(gòu)成的第二層風(fēng)險(xiǎn)收益層級(jí)；“金字塔”的第三層級(jí)以定開(kāi)債基為主；固收增強(qiáng)策略產(chǎn)品則是“金字塔”的第四層級(jí)。

以投資者為本積累長(zhǎng)期穩(wěn)健收益

　　中加基金成為一家固收屬性顯著的新銳公募并非偶然。從公司戰(zhàn)略角度看，這是中加基金將外部市場(chǎng)環(huán)境和內(nèi)部投研特點(diǎn)相互融合的結(jié)果。

　　過(guò)去十年來(lái)中國(guó)理財(cái)市場(chǎng)需求出現(xiàn)重大變化。一方面，投資者的財(cái)富結(jié)構(gòu)和管理方式發(fā)生轉(zhuǎn)變，從以儲(chǔ)蓄和房產(chǎn)為主逐步轉(zhuǎn)向資產(chǎn)多元化配置，銀行理財(cái)、公募基金、保險(xiǎn)、信托等資管產(chǎn)品取得長(zhǎng)足發(fā)展。其中，公募基金依靠組合投資、獨(dú)立托管、公開(kāi)透明、銷售規(guī)范、參與門(mén)檻低等特點(diǎn)，成為公眾分享資本市場(chǎng)成長(zhǎng)紅利、實(shí)現(xiàn)財(cái)富長(zhǎng)期保值增值的重要配置工具。

　　另一方面，投資者對(duì)公募基金的認(rèn)知和理解也在不斷加深，從認(rèn)為“投基金就是投股票”到發(fā)現(xiàn)“基金有不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征”。資管新規(guī)后，銀行理財(cái)凈值化加速了貨幣、債券、偏債混合、FOF、公募REITs等穩(wěn)健產(chǎn)品在零售客戶間的普及，廣大個(gè)人投資者對(duì)于公募基金的穩(wěn)健理財(cái)需求增長(zhǎng)顯著。

　　中加基金多年來(lái)持續(xù)加強(qiáng)投研一體化建設(shè)，固收投資、研究、信評(píng)團(tuán)隊(duì)緊密配合，以對(duì)各自領(lǐng)域?qū)I(yè)研究體系框架形成相互支撐。中加基金打造了一批中長(zhǎng)期業(yè)績(jī)靚麗的債券基金，呈現(xiàn)“百花齊放”局面，培養(yǎng)出一批投資理念相近、投資風(fēng)格各具特點(diǎn)的優(yōu)秀基金經(jīng)理。中加基金固收投研團(tuán)隊(duì)絕大部分成員具有碩士以上學(xué)歷，具備銀行、公募基金、券商等多元化職業(yè)經(jīng)歷，核心投研人員工作經(jīng)驗(yàn)在7年以上，信評(píng)人員具備銀行信審、評(píng)級(jí)公司等多元化從業(yè)背景。

　　中加基金債券投資積極但不激進(jìn)，連續(xù)多年“零踩雷”。中加基金具備優(yōu)秀的信評(píng)和風(fēng)控團(tuán)隊(duì)，建立了獨(dú)立信用評(píng)級(jí)體系，在守牢違約風(fēng)險(xiǎn)底線前提下積極挖掘信用債價(jià)值。中加基金在投資中落實(shí)全過(guò)程風(fēng)險(xiǎn)管控，信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等重點(diǎn)領(lǐng)域防控到位，發(fā)揮科技賦能作用助力保持“零踩雷”。

　　面對(duì)客戶需求，中加基金始終堅(jiān)持“忠您所托，信賴有加”經(jīng)營(yíng)理念，特別是固收?qǐng)F(tuán)隊(duì)對(duì)受托資產(chǎn)始終勤勉盡責(zé)、不敢有半分懈怠，部門(mén)內(nèi)形成“客戶至上”的投資文化氛圍，對(duì)每一個(gè)客戶的每一分錢(qián)都認(rèn)真負(fù)責(zé)；重視宏觀經(jīng)濟(jì)和市場(chǎng)研究，既匯集集體智慧，對(duì)短、中、長(zhǎng)期利率趨勢(shì)做出較為準(zhǔn)確的判斷，也鼓勵(lì)個(gè)性思維，積極捕捉交易性機(jī)會(huì)，在堅(jiān)守防范信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等各類風(fēng)險(xiǎn)的底線基礎(chǔ)上，力爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益最大化。國(guó)內(nèi)債券市場(chǎng)投資者專業(yè)度不斷提升，獲取超額收益的難度明顯增加，中加基金堅(jiān)守初心，在債券投資上更注重耐力與積累的比拼，1個(gè)BP、1個(gè)BP地把投資收益摳出來(lái)，以刻苦勤奮、厚積薄發(fā)贏得客戶信賴。

人才+科技雙引擎推動(dòng)股債雙輪驅(qū)動(dòng)

　　從2013年至今，中加基金乘著中國(guó)基金業(yè)蓬勃發(fā)展的“東風(fēng)”，成為了一家固收投資特色顯著的千億公募。站在新一輪高質(zhì)量發(fā)展的起點(diǎn)上，中加基金根據(jù)對(duì)財(cái)富管理行業(yè)發(fā)展認(rèn)知，形成公司未來(lái)發(fā)展的戰(zhàn)略設(shè)想。

　　中加基金認(rèn)為，隨著新“國(guó)九條”等重磅政策發(fā)布，公募基金在資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展的過(guò)程中將承擔(dān)更多責(zé)任，未來(lái)發(fā)展迎來(lái)四大趨勢(shì)，一是權(quán)益業(yè)務(wù)蓬勃發(fā)展，二是普惠金融日趨壯大，三是理財(cái)需求不斷豐富，四是科技賦能助推發(fā)力。隨著客戶資產(chǎn)管理需求以及參與客戶主體的日趨多元化，公募行業(yè)也在提供更加豐富的產(chǎn)品和服務(wù)，滿足客戶綜合性財(cái)富管理需求，如個(gè)人養(yǎng)老FOF產(chǎn)品、公募REITs產(chǎn)品、同業(yè)存單指數(shù)基金、基金投顧業(yè)務(wù)等契合客戶不同的資產(chǎn)管理需求場(chǎng)景，已形成較好的業(yè)務(wù)規(guī)模，可以深入發(fā)掘潛在業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)。

　　基于此，中加基金未來(lái)將按照中央金融工作會(huì)議要求全力做好“五篇大文章”，始終踐行公募基金的金融為民使命初心，以數(shù)字化轉(zhuǎn)型為統(tǒng)領(lǐng)，著力打造股債雙輪驅(qū)動(dòng)，不斷強(qiáng)化人才梯隊(duì)建設(shè)，以自身高質(zhì)量發(fā)展踐行資管機(jī)構(gòu)服務(wù)廣大投資者的使命擔(dān)當(dāng)，堅(jiān)持為持有人創(chuàng)造長(zhǎng)期穩(wěn)健價(jià)值回報(bào)。

　　一是加強(qiáng)投研建設(shè)，打造股債業(yè)務(wù)雙輪驅(qū)動(dòng)。中加基金將持續(xù)穩(wěn)固固收業(yè)務(wù)基本盤(pán)，加強(qiáng)固收投資團(tuán)隊(duì)的精細(xì)化管理和梯隊(duì)化建設(shè)，持續(xù)完善固收產(chǎn)品體系；不斷增強(qiáng)權(quán)益業(yè)務(wù)核心競(jìng)爭(zhēng)力，聚焦投研梯隊(duì)建設(shè)與主動(dòng)管理能力提升，逐步打造有業(yè)績(jī)競(jìng)爭(zhēng)力且讓客戶滿意的權(quán)益類基金。

　　二是夯實(shí)人才梯隊(duì)建設(shè)，打造干事創(chuàng)業(yè)平臺(tái)。中加基金未來(lái)將繼續(xù)完善人才梯隊(duì)建設(shè)，健全長(zhǎng)周期考核與激勵(lì)約束機(jī)制，以客戶利益至上的初心凝聚人才團(tuán)隊(duì)合力，進(jìn)一步體現(xiàn)公司平臺(tái)價(jià)值，為專業(yè)人才提供施展自身才華的廣闊舞臺(tái)，以為投資者創(chuàng)造價(jià)值的責(zé)任擔(dān)當(dāng)來(lái)回報(bào)持有人的信賴。

　　三是強(qiáng)化科技賦能力度，切實(shí)提升業(yè)務(wù)質(zhì)效。中加基金未來(lái)要立足業(yè)技融合提升轉(zhuǎn)型質(zhì)效，以實(shí)現(xiàn)“投研一體化，營(yíng)銷一體化，運(yùn)營(yíng)一體化”為主攻方向，推動(dòng)一系列業(yè)務(wù)系統(tǒng)逐步落地見(jiàn)效，切實(shí)有效提升公司經(jīng)營(yíng)效率，將數(shù)字化轉(zhuǎn)型成果轉(zhuǎn)化為實(shí)實(shí)在在的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。

　　四是提供全生命周期產(chǎn)品與服務(wù)，為客戶創(chuàng)造長(zhǎng)期價(jià)值回報(bào)。中加基金以中低波動(dòng)型產(chǎn)品為主要抓手，為客戶提供全生命周期陪伴和服務(wù)，讓廣大投資者在中長(zhǎng)期投資過(guò)程中獲得穩(wěn)健的價(jià)值回報(bào)。

（文章來(lái)源：中國(guó)基金報(bào)）

(原標(biāo)題：堅(jiān)守金融為民初心，中加基金深耕固收領(lǐng)域創(chuàng)造長(zhǎng)期價(jià)值)

(責(zé)任編輯：6)