金元順安價值增長混合：2025年第一季度利潤200.79萬元 凈值增長率2.12%

　　AI基金金元順安價值增長混合（620004）披露2025年一季報，第一季度基金利潤200.79萬元，加權平均基金份額本期利潤0.0127元。報告期內(nèi)，基金凈值增長率為2.12%，截至一季度末，基金規(guī)模為9638.87萬元。

　　該基金屬于偏股混合型基金。截至4月21日，單位凈值為0.574元?；鸾?jīng)理是孔祥鵬和韓辰堯，目前共同管理2只基金近一年均為負收益。其中，截至4月21日，金元順安成長動力靈活配置混合近一年復權單位凈值增長率最高，達-0.92%；金元順安價值增長混合最低，為-4.01%。

　　基金管理人在一季報中表示，順周期及消費的邏輯需要數(shù)據(jù)驗證，消費整體來看仍然較弱，但是在貿(mào)易戰(zhàn)的大背景下市場對于整體內(nèi)需對沖政策的預期明顯加強，市場可能在短期內(nèi)對于數(shù)據(jù)的苛刻程度有所下降，新消費模式的內(nèi)需業(yè)態(tài)可能更受資金追捧。短期指數(shù)風險有所釋放，市場可能整體進入箱體震蕩。

　　后續(xù)的市場投資邏輯可能和前期有所變化，對于整體內(nèi)需板塊的重視程度要有所提高。本基金一季度保持中高倉位運作，行業(yè)配置整體偏向科技，中盤風格為主。主要配置板塊包括電子，通信，計算機等板塊。

　　截至4月21日，金元順安價值增長混合近三個月復權單位凈值增長率為-6.64%，位于同類可比基金561/646；近半年復權單位凈值增長率為-4.78%，位于同類可比基金475/646；近一年復權單位凈值增長率為-4.01%，位于同類可比基金551/640；近三年復權單位凈值增長率為-26.41%，位于同類可比基金431/493。

　　通過所選區(qū)間該基金凈值增長率分位圖，可以觀察該基金與同類基金業(yè)績比較情況。圖為坐標原點到區(qū)間內(nèi)某時點的凈值增長率在同類基金中的分位數(shù)。

　　截至3月31日，基金近三年夏普比率為-0.2767，位于同類可比基金449/488。

　　截至4月21日，基金近三年最大回撤為40.76%，同類可比基金排名232/488。單季度最大回撤出現(xiàn)在2024年一季度，為24.77%。

　　據(jù)定期報告數(shù)據(jù)統(tǒng)計，近三年平均股票倉位為75.03%，同類平均為85.21%。2019年三季度末基金達到94.21%的最高倉位，2023年一季度末最低，為17.08%。

　　截至2025年一季度末，基金規(guī)模為9638.87萬元。

　　截至2025年一季度末，基金十大重倉股分別是電連技術、嘉益股份、杰克股份、普冉股份、拓普集團、萊斯信息、廣日股份、長飛光纖、凌志軟件、洲明科技。

　　核校：沈楠

（文章來源：中國證券報·中證網(wǎng)）

(原標題：金元順安價值增長混合：2025年第一季度利潤200.79萬元 凈值增長率2.12%)

(責任編輯：system)